В минувший вторник российские фондовые индексы МосБиржи (-0.33%) и РТС (-0.87%) завершили основные торги с неравномерным спадом по отношению к уровням предыдущего закрытия. По итогам вечерней сессии индекс МосБиржи (IMOEX2) понизился на 0.79%.
Таким образом, локальный рынок акций в очередной раз сменил направление своего движения после недавних достаточно сильных колебаний. Рублевый индекс МосБиржи сполз в область отрицательного изменения вслед за умеренным вечерним падением стоимости фьючерсов на нефть. Тем не менее, он продолжает удерживаться недалеко от своего октябрьского исторического максимума. В указанном индексе по-прежнему сохраняется позитивная среднесрочная техническая картина.
Минувший день оказался крайне небогатым на значимые внешние и внутренние события. Единственным важным статистическим показателем стали еженедельные данные от Американского института нефти (API), указавшие на прирост запасов углеводородного сырья за океаном на 3.6 млн баррелей. Они были опубликованы поздно вечером и уже не могли оказать влияния на ход торгов в России. Но сегодня утром фьючерсы на нефть сорта Brent теряют в цене порядка 1%. Это создает условия для негативного открытия отечественного рынка акций.
Добавим, что в понедельник началось плановое двухдневное заседание Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC). Его итоги будут известны сегодня вечером. Решение о начале цикла повышения процентной ставки ФРС ожидается не ранее середины следующего года. Но до конца текущего года может быть запущен процесс сворачивания действующей программы выкупа активов, объем которой составляет $120 млрд в месяц.
В среду утром декабрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU1) торгуются в состоянии умеренной бэквордации величиной в 8 п. или около 0.4% по отношению к базовому индикатору. За минувшие сутки участники срочного рынка несколько смягчили негативную оценку среднесрочных перспектив указанного индекса.
На фоне заметного спада индекса МосБиржи по итогам основной и вечерней торговых сессий наиболее ликвидные акции закрылись преимущественно с понижением в пределах 1-3%.
Среди голубых фишек опережающей слабостью выделились бумаги Газпром (GAZP RM, -1.84%), Лукойл (LKOH RM, -1.08%), Роснефть (ROSN RM, -1.82%), ГМК Норильский Никель (GMKN RM, -1.17%), ВТБ (VTBR RM, -1.34%), Русал-ао (RUAL RM, -2.05%), ММК (MAGN RM, -2.58%), Новатэк (NVTK RM, -2.06%). Таким образом, распродажам одновременно подверглись представители нефтегазового и металлургического секторов. Это стоит трактовать как умеренно тревожный признак в отношении ближайших перспектив отечественного рынка акций.
Заметным движением во втором эшелоне стало довольно сильное падение стоимости бумаг угледобывающих компаний: Распадская (RASP RM, -2.60%), Мечел-ао (MTLR RM, -4.45%), Мечел-ап (MTLRP RM, -2.45%). Эти бумаги корректировались после еще более масштабного прироста, состоявшегося днем ранее. К слову, вчера вышла значимая отраслевая новость. Стало известно о том, что ФАС РФ одобрила ходатайство компании Романа Абрамовича Greenleas International о приобретении 26.74% ПАО «Распадская». Это и другие корпоративные действия должны произойти в рамках объявленного ранее выделения угольного бизнеса компании Evraz, консолидированного на балансе «Распадской».
Акции Алроса (ALRS RM, +1.20%) продолжили коррекционный отскок от недавнего минимального значения почти за 4 месяца. Ранее они потеряли среднесрочную поддержку после закрытия реестра акционеров для получения промежуточных дивидендов. Дальнейшая динамика указанных бумаг будет зависеть от результатов продаж алмазодобывающей компании за октябрь. В июле, августе и сентябре текущего года они существенно сократились. Кроме того, 11 ноября 2021 г. «Алроса» опубликует консолидированную квартальную отчетность в соответствии с МСФО.
Отметим также состоявшееся восстановление бумаг TCS-гдр (TCSG RM, +0.98%) к октябрьскому историческому максимуму. Интерес к этим бумагам подогревает успешное урегулирование претензий министерства юстиции США в отношении основателя компании-эмитента Олега Тинькова. Кроме того, важной позитивной новостью остается недавнее решение ЦБ РФ о включении АО «Тинькофф Банк» в список системно значимых кредитных организаций.
Сегодня утром фьючерсы фондовые индексы США демонстрируют умеренное падение стоимости в пределах 0.2%. Контракты на нефть сорта Brent подешевели на 1.0%. Фьючерсы на золото потеряли в цене 0.4%. Китайский фондовый индекс Shanghai Composite просел на 0.6%. Рынок акций в Японии закрыт.
Состояние внешнего фона перед началом торгов в России можно охарактеризовать как умеренно негативное. Это создает условия для открытия индекса МосБиржи с существенным спадом.
Мы ожидаем открытия индекса МосБиржи с понижением в пределах 0.1-0.5%, в диапазоне 4185-4200 п. В качестве ближайших поддержек для него выступят уровни 4170, 4150 п. Значимыми сопротивлениями станут отметки 4210, 4230 п.
В первые минуты торгов индекс МосБиржи способен заметно просесть под влиянием утреннего ухудшения состояния внешнего фона. Позднее он с большой долей вероятности перейдет в состояние консолидации около уровня открытия.
Во второй половине дня участники российских торгов будут привычно ориентироваться на динамику нефтяных фьючерсов и на характер открытия фондового рынка в США. Среди большого количества иностранных статистических показателей максимальную практическую значимость будут иметь еженедельные данные по изменению запасов нефти и нефтепродуктов от Минэнерго США (17.30 МСК).
Не менее значимым событием станут и итоги планового заседания FOMC. В 21.00 МСК будет объявлено решение по процентной ставке ФРС. А в 21.30 МСК начнется пресс-конференция по указанному поводу.
_________________
Виталий Манжос,
Старший риск-менеджер,
ИК «Алго Капитал»
Источник: